نشأة الخيارات الثنئية و أهم أنواعها

تصنيف وسطاء الفوركس 2020:
  • FinMaxFX
    FinMaxFX

    أفضل وسيط فوركس لعام 2020!
    الخيار الأمثل للمبتدئين!
    تدريب مجاني!
    حساب تجريبي مجاني!
    مكافأة على التسجيل!

شركة توب اوبشن | شركة اوبشن | الخيارات الثنائية

رغم أن الخيارات الثنائية تعتبر حديثة العهد نسبيا إلا أنها شهدت تطورا ملحوظا و تفرع العديد من الأنواع , و إنطلاقا من الخيارات البسيطة و وصولا للخيارات الأكثر تعقيدا نجد تعدد هذه الأنواع من الخيارات الثنائية وفرت نوعا من التنوع الذي يعطي للمتداول إمكانية لتنويع إستراتيجيته الخاصة , مما يمكنه من الشعور بالإثارة التي من شأنها حمايته من الملل في عالم تداولت و كذلك الأمر بالنسبة للخيارات الثنائية , فمن بين الخيارات الثنائية نجد الخيار الثنائي” أعلي / أسفل” و هو النوع الأساسي لتداول الخيارات الثنائية و أكثرها أبسطتا علي الإطلاق و يعرف بإسم خيارات “مرتفع / منخفض” , حيث يقوم المستثمرون في هذا النوع بالتداول و هم يرتكزون علي توقعاتهم بخصوص إرتفاع أو إنخفاض سعر أزواج عملات معينة بحلول وقت إنتهاء صلاحية الخيار

كما أننا نجد نوع أخر يسمي بخيارات لمسة واحدة و الذي يعتبر من أسهل أنواع الخيارات الثنائية نظرا لإعتماده علي ملامسة سعر زوج العملات أو سعر السلعة محل التداول مستوي سعري معين تم تحديده مسبقا قبل إنتهاء صلاحية هذا الخيار ,و بذلك يحصل المتداول علي قيمة إستثماره في هذا الخيار مع نسبة الربح المحددة مسبقا تضاف إليه , وفي الحالة العكس سيتعرض المتداول لخسارة قيمة إستثماره بالكامل في هذا الخيار.

بالإضافة إلي خيارات الحدود و التي تعد أكثر الخيارات الثنائية خطورة رغم أنها في المقابل توفر أكبر نسبة أرباح في حالة النجاح فيها , حيث تعد آلية عمل هذه الخيارات هي التوقع الصحيح لعدم تخطي سعر زوج العملات أو السلعة موضع التداول لمستوي سعري معين سواء صعودا أم هبوطا.

و في الأخير و جبة الإشارة إلي أننا نطرقنا لهذه الأنواع الثلاث لأنها الأنثر إنتشار لذا المستثمرين حيث أنها علي سبيل المثال و ليس الحصر , الأمر الذي يفرض علي المستثمر إختيار النوع الذي يناسبه و يتناسب مع أهدافه و تطلعاته .

Posted by arabtopoption on مايو 5, 2020

التبييت في سوق تداول العملات الأجنبية

الرول أوفر أو السواب عبارة عن فارق سعر الفائدة على أزواج العملات الأجنبية و الذي تخضع له المراكز التي تبقى مفتوحة حتى اليوم التالي , و التي تعرف بإسم التبييت , مع العلم أن لكل عملة معدل فائدة مرتبط بها حيث أن تداول العملات الأجنبية يتم علي شاكلة أزواج , لذلك فإن كل زوج يتضمن عملتين مختلفتين , بالإضافة إلى سعرين مختلفين مما يؤدي إلي تكون فائدتين , فإذا كان معدل الفائدة على العملة التي تشتري أعلى من معدل الفائدة على العملة التي تباع ستحصل على الفائدة أي ما يعرف بقيمة السواب إيجابية , أما إذا كان معدل الفائدة على العملة التي أشتريت أقل من معدل الفائدة على العملة التي بيعة , ستدفع الفائدة (قيمة السواب سلبية) , يمكن إضافة معدل فائدة إضافي أكبر إلى الصفقة اعتمادا على العملة , فلا يمكن إنكار فوائد التبييت حيث أنه بقيام المستثمر بشراء العملة بمعدل فائدة مرتفع و ستحصل على الفائدة و لكن شريطة الإلتزام بأوقات التبييت ,إذ أن أوقات حجز فوائد التبييت تكون بداية ونهاية يوم التداول في الفوركس تكون على الساعة 9 مساء (بتوقيت جرينتش) , فالصفقة التي يتم تنفيذها على الساعة 9 مساء بالضبط (بتوقيت جرينتش) تعتبر صفقة مبيتة وتخضع لفوائد التبييت , أما الصفقة التي يتم تنفيذها على الساعة 09:01 مساء (بتوقيت جرينتش) لا تخضع لفوائد التبييت حتى اليوم التالي , في حين أن الصفقة التي يتم تنفيذها على الساعة 08:59 مساء (بتوقيت جرينتش) تخضع لفوائد التبييت على الساعة 9 مساء (بتوقيت جرينتش)

أما في ما يتعلق بعطلات نهاية الأسبوع وأيام العطل بحكم أن البنوك في مختلف بقاع العالم تغلق يومي السبت و الأحد , الأمر الذي يجعل أغلب البنوك لا توفر إمكانية التثبيت في هذه الأيام , بينما بعض البنوك تفرض فائدة ليوم السبت والأحد , لذاك فإن الشركات العاملة بسوق العملات تحجز ثلاثة أيام من فوائد التبييت يوم الأربعاء ، مما يجعل فوائد التبييت يوم الأربعاء ثلاثة أضعاف المبلغ , ليس هناك فوائد التبييت في أيام العطلات ، لذلك تطبق فوائد التبييت مضاعفة ليومين قبل العطلة , فوائد تبييت العطلة تطبق عادتاً إذا كان أي من العملات المتداولة في عطلة , كما أن يوم21 فبراير من كل سنة يقوم رئيس الولايات المتحدة الأمريكية بغلق البنوك الأمريكية و بذلك يطبق يوم إضافي لفوائد التبييت على الساعة 9 مساء (بتوقيت جرينتش) في اليوم السابق للإغلاق وذلك يشمل جميع أزواج الدولار الأمريكي .

بحكم التنافس القائم بين شركات الوساطة فإنها تحاول تحسين الخدمات و توفير الإمتيازات و هذا ما أسفر علي و جود إختلاف في فوائد التبييت تختلف من وسيط إلي أخ , الأمر الذي يفرض علي المستثمر و قبل التوقيع مع شركة الوساطة الإحاطة بكل كبيرة و صغيرة و التطلع علي الإمتيازات و الخدمات التي توفرها شركة الوساطة حتى لا يتفاجأ ببعض المعطيات .

Posted by arabtopoption on مايو 2, 2020

كيف تختار الوسيط المناسب

من بين أهم الخطوات الأساسية التي يتخدها المستثمر أثناء التداول هي إختيار الوسيط الذي يناسب حاجيات المتداول , حيث أنها بكل تأكيد سيكون لها تبعات مهم الامر الذي جعل منها عملية هي من أصعب العملات و أكثرها حساسية و تأثيرا في التداولات المستقبلية , حيث أن نجاح الوسيط و سمعته رهينة بنجاح عملائه و لعل أهم الأسس التي وجب التركيز في عملية إختيار الوسيط المناسب هي علي الشكل التالى

تصنيف وسطاء الفوركس 2020:
  • FinMaxFX
    FinMaxFX

    أفضل وسيط فوركس لعام 2020!
    الخيار الأمثل للمبتدئين!
    تدريب مجاني!
    حساب تجريبي مجاني!
    مكافأة على التسجيل!

من الضروري علي المستثمر أن ينظر في التراخيص التي تمتلكها الشركة التي وقع عليها إختياره , و ذلك بالبحث في عملها و منطقتها والتي تقوم بتطبيق قوانين التداول اللازمة لأي تداول آمن , فكل منطقة معينة تحتاج إلى الترخيص المناسب لها و لعل أهم الجهات التي تحقق مصداقية حسب الخبراء في سوق تداول العملات الفوركس هي الجهات القبرصية والأوروبية وجهات الولايات المتحدة الأمريكية

إن المتداول يحتاج إلي العديد من أدوات التداول المساعدة و التي تعتبر الخيط الرفيع الذي يسحبه للنجاح و الذي يرجو من خلاله الوصول لأهدافه المرجوة , ولعل أكثر أدوات التحليل الفني فاعلية هي الرسوم البيانية بجميع أشكالها فلا يمكن لأي متداول الاستغناء عن الرسوم البيانية لجميع تداولاته.

الرافعة المالية هي ميزة إضافية يتميز بها سوق تداول العملات بخلاف الأسواق , وإن من المعايير الأساسية التي يجب مراعاتها عند عملية إختيار الوسيط المناسب هي إختيار الرافعة المالية المناسبة فهناك بعض الشركات التي لا تقدم رافعة مالية منخفضة لعملائها لكن هناك البعض الآخر علي العكس بحيث توفر رافعة مالية عالية جدا.

يقوم سوق الفوركس بعرض ما يملك من منتجات في إنتظار الطلب من المستهلك , إذ أن الشركة تقوم بعملية عرض العملات بالأسعار اللحظية وتنتظر المتداولين , ولكن ما هي العملات المعروضة ؟ يمكن لبعض الشركات أن تعرض عدداً قليلاً من الأزواج حتى لو كانت أساسية ولكن في المقابل قد يعرض البعض الآخر عدداً أكبر وبهذا تزيد نوعية المنتجات و هذا يا يسمح بالإنفتاح علي زاوية أوسع .

و التي تعبير عن الفرق بين سعر البيع و سعر الشراء الذي تقدمه الشركة الوسيطة كما يعبر عن الربح الذي يعود على الشركة الوسطية , لذلك يقدم المستثمر دائماً بالبحث على أقل فارق سعري والذي لا يتعدى البضع نقاط من أجل تحقيق منفعة أكبر.

التحليل والأخبار اليومية:

إن التحليلات والأخبار اليومية هي أساس استمرار عملية التداول , فلا يمكن لأي مستثمر الإستغناء عن التحليلات والأخبار أثناء تداوله , حيث أنه بحكم المنافس الشرسة بين الشركات أصبحت بعض هذه الشركات توفر لعملائها التحليلات والأخبار الازمة من خلال العديد من الطرق كإرسالها عبر البريد الإلكتروني أو عن طريق مواقها أو مدوناتها أو عن طريق مواقع التواصل الاجتماعي ,حيث ان هذا التنافس عاد بالنفع علي الجو العام للتداول .

Posted by arabtopoption on أبريل 29, 2020

نشأة الخيارات الثنئية و أهم أنواعها

لكل شئ بداية و الخيارات الثنائية لا يمكن أن تكون إستثناء لهذه القاعدة فقد إستطاع عدد من عباقرة الاقتصاد و كذا المتداولين العاديين الذين لم يكن لهم فهم مسبق للتداول من تحقيق ثروات هائلة منذ ظهور هذه التجارة الرائعة سنة 2008 و ذلك عن طريق متابعة سلوك الاسهم و التوقع السليم لحركة السعر , مما منح للمتداولين فرصة للتداول باستخدام اختيارين شراء – بيع , و تجدر الإشارة إلي أنه رغم أن القاعدة التى سمحت لتداول الخيارات الثنائية بالتواجد فى السوق قد برزت سنة 2008 إلا أن تداول الخيارات الثنائية اصبحت واقعا منذ عام 1973 عندما صممت (بورصة شيكاجو للخيارات) المنصة التى قدمت الخيارات للمتداولون , و مند 2008 بدأت تتطور بشكل سريع إلي أن صارت تحتوى هائل من الأنواع بدايتا بالخيارات البسيطة و وصولا إلي الخيارات الأكثر تعقيدا في سوق الفوركس , والتي يمكن أن تمنح قدر محترما من التنوع الذي يعطي للمتداول إمكانية لتنويع إستراتيجيته الخاصة و هذا الامر مكنه من الشعور بالإثارة التي من شأنها مقامة الملل الذي يمكن يرافقه في عالم تداول , و من بين أهم الخيارات الثنائية نجد ما يلي

الخيار الثنائي” أعلي / أسفل”

يعد هذا الخيار النوع الأساسي لتداول الخيارات الثنائية و أكثرها سهولة علي الإطلاق و الذي يطلق عليه بإسم خيارات “مرتفع / منخفض” , حيث يقوم المستثمرون في هذا النوع بالتداول عن طريق الإعتماد علي توقعاتهم بخصوص إرتفاع أو إنخفاض سعر أزواج عملات معينة بحلول وقت إنتهاء صلاحية الخيار.
خيارات لمسة واحدة
إنطلاقا من إسمه يمكن أن نعرف درجة السهولة يتمتع بها , حيث يعتبر من أسهل أنواع الخيارات الثنائية نظرا لإعتماده علي ملامسة سعر زوج العملات أو سعر السلعة محل التداول مستوي سعري معين تم تحديده مسبقا قبل إنتهاء صلاحية هذا الخيار , و بذلك يحصل المتداول علي قيمة إستثماره في هذا الخيار مع نسبة الربح المحددة مسبقا تضاف إليه , وفي الحالة العكس سيتعرض المتداول لخسارة قيمة إستثماره بالكامل في هذا الخيار .
خيارات الحدود
يعد أكثر الخيارات الثنائية خطورة و في المقابل توفر أكبر العوائد , حيث تعد آلية عمل هذه الخيارات هي التوقع الصحيح لعدم تخطي سعر زوج العملات أو السلعة موضع التداول لمستوي سعري معين سواء صعودا أم هبوطا

Posted by arabtopoption on أبريل 27, 2020

الفوركس للجميع

بكل تكيد فإن سوق الفوركس و بدون منازع هو أضخم سوق مالي علي الإطلاق , و ذلك بجكم توفره علي سيولة تقدر بما يقارب 3 ترليون دولار من التداولات في اليوم , و الذي يعد رقم ضخم جداً مقرنة مع التجارات الأخرى بل يعد الأضخم في العالم على الإطلاق , فهذه السيولة الضخمة هي التي لعبة دورا جوهريا في جعله يستقطب عدد كبير من المستثمرين و جعل سوق الفوركس أكثر الأسواق إستقطابا للإستثمار , و لكن ليست السولة وحدها ما تميز هذا السوق , كما أنه يتميز كذلك بالمرونة , لأن المتداول يمكنه التداول من أي مكان وقت شاء مما يجعله قادرا علي الوصول لسوق التداول في كل الأحوال , فتجارة الفوركس لا تقتصر على وقت أو مكان محدد بخلاف التجارات الأخرى , إذ أنها تجارة إلكترونية عبر الإنترنت و التي تستعمل ما يعرف بمنصة التداول التي توفرها شركة الوساطة لعملائها , حيث عن طريقها يستطيع المستثمر البيع و الشراء و هو جالس في بيته, و هذه ميزة لا نستطيع أن نجدها في التجارات الأخرى, لأن الجميع يرغب في الحصول علي دخل شهري إضافي مما يسمح له بتحسين وضعه المالي , ففي الواقع الهدف واحد رغم تعدد الطرق و تجارة الفوركس تعد أسرع الطرق وأقصرها لأنها لا تشترط التوفر علي رأس مال كبير من أجل البدء فيها , كما أن الإنخراط فيها سهل للغاية , رغم أنها تشترط في المقابل التعلم و فهم كل ما هو خاص بها من أجل التمكن من الأرباح المرجوة , فمعظم المستثمرين يفضل هذه التجارة نظرا لسهولتها وعدم تطلبها الكثير عكس الإستثمارات الأخرى التي يمكن أن تتطلب دراسة معمقة و شروط كثيرة و كذالك وقت كبير وجهد و رأس مال ضخم , فهناك من يعتبرها مهنة كما أن هناك من يعتبرها عمل إضافي يزيد به من راتبه الشهري , و ذلك عن طريق تخصيص وقت محدد من أجل التداول إذ أن من أسباب النجاح في هذه التجارة الصبر وأخذ الوقت اللازم أثناء التداول مع الثقة في كل القرارات المتخذة بالغضافة إلي البدء بصفقات صغيرة من أجل التعلم و من ثم التوجه لصفقات الأخرى حسب الوقت و الجهد شريطة عدم تحميل النفس أكثر مما في مستطاعها .

إن سوق الفوركس سوق في متناول الجميع لأنه ليس حكرا عي فئة محددة بحكم أن المتداولون الناجحين و اللذين تمكنوا من الوصول إلي أرباح هائلة و جمعوا ثروات كبيرة ليسو إلا أناس عاديون إنطلقو من حسابات صغيرة إلا أنهم صقلوا معرفتهم و خبرتهم عن طريق بدل الجهد مما مكنهم من تضخيم حساباتهم فأصبحوا بارعين في تداولاتهم , فالبعض يتجه لتأسيس ونشر تحليلاته ودراساته الخاصة , فما يبقي للمتداول إلا أن يعمق مفاهيمه الأساسية و متابعة كل ما هو جديد و كذلك تحركات السوق الأمر الذي يشجع علي الإقدام علي الخطوة الأولي في طريق الوصول للثراء الذي يكون نتاجا للتداولات الناجحة و من هنا يتبين لنا صحة المقولة التي إنطلقنا منها و التي تقول ” الفوركس للجميع ” .

Posted by arabtopoption on أبريل 21, 2020

نشأت و تطور الخيارات الثنائية

الخيارات الثنائية عرفت في الأونة الأخيرة تطورا جد ملحوظ ذلك لا يوجع فقط لسهولة فهمها و لكن بحكم للتطور الكبير الذي عرفته تكنولوجيا الإنترنت و التي لعبت دورا فعالا في تسهيل عملية التداول على الأفراد العاديين و التي جعلتهم يتداولون و هم في منازلهم عن طريق إستعمال أجهزة الكمبيوتر أو الهواتف الذكية مع قيامهم بوظائف يومية أخرى في نفس الوقت إلى أن يصيروا أثرياء , و في ظل هذا التطور دعوني نلقي نظرت سريعة عن نشأت هذا السوق و تطوره .

بالحديث عن الظهور الفعلي للخيارات الثنائية فإنه كان سنة 1973 عندما أقدم مجلس إدارة شيكاغو التجاري علي إنشاء مجلس لتبادل الخيارات , فهذا الحدث ساهم في إنشاء بورصة من أجل تداول الخيارات بالرغم من عدم إدراج تداول الخيارات الثنائية في البورصة في تلك اللحظة , وكان التداول مباشراً بين الطرفين عن طريق وساطة بنكية و الذي كان يعرف بإسم التحويل فوق الطاولة , فالخيارات لم تكن في ذلك الوقت بشكل منتظمة نظرا لنذرت الصفقات المبرمة مما جعل المنظمين يعتقدون أنه لا حاجة لتقنينها وحماية مستعمليها .

إنطلاقا من سنة 2007 فقد عرفت الخيارات الثنائية تنظيما و ذلك بعد أن طلبت شركة مقاصة الخيارات إجراء بعض التغييرات علي الضوابط و ذلك قصد السماح بتداول الخيارات الثنائية في الأسواق الرئيسية في شتي بقاع العالم , و بعد ذلك حضيت الخيارات الثنائية للمرة الأولى بالقانونية و كذا الحماية لمستخدميها من تحايل السماسرة , إلا أن تلك الضوابط لم تفعل إلا سنة 2008 بعد أن أدخلها مجلس شيكاغو لتبادل الخيارات كما أنه في نفس السنة تم دمج الخيارات الثنائية في بورصة المشتقات لأمريكا الشمالية أيضا الشيء الذي رفع من قيمة التبادلات في معظم بقاع العالم مما جعلها تتطور بوثيرة تدريجية إلي أن أصبحت شعبيتها كما هو الحال في الوقت الراهن بين المستثمرين سواء من المبتدئين أو المحترفين على حد سواء .

إن عقود الخيارات الثنائية قصيرة المدي قد تصل في بعض الأحيان لدقائق وساعات كما انها عكس الخيارات التقليدية فهي تعطي للمتداول إمكانية بيع أو شراء العقود حتى قبل إنتهاء صلاحيتها , فهي مفضلة من قبل المتداولين الجدد نظرا لسهولتها و بساطتها , و لعل أهم العوامل التي ساهمة في إتساعها و وصولها إلي هذه الشعبية التطور الكبير في تكنولوجيا الإنترنت , حيث أن أغلب شركات الوساطة تعمل علي تبسيط برامج التداول حتى تناسب المبتدئين من أجل إستقطاب أكبر عدد ممكن من العملاء , فكسب المال عن طريق الخيارات الثنائية لا يشترط إتقان علوم الرياضيات أو التحليل الفني للسوق , فالأفاق المستقبلية صارت مغايرة كليا بالنسبة المبتدئين إذ أن الصفقات لا تتطلب أي عقود مادية و كل ما سيحتاجه المتداول سيجده عند الوسيط من تحاليل و مؤشرات و شروحات فقط يكفيه الضغط علي الأزرار من أجل الوصول لأهدافه .

Posted by arabtopoption on أبريل 19, 2020

التداول الإلكتروني

يقصد بالتداول الإلكتروني التداول في الأسواق المالية بإستعمال شبكة الإنترنت و ذلك بإجراء عمليات البيع والشراء عن طريقه , إذ أن التداول الإلكتروني أو ما يصطلح عليه بالفوركس عبارة عن تداولات تتم عن طريق إستخدام الأدوات التواصلية و التي هي منتشرة علي شبكة الإنترنت, حيث أنه وصل إلي جميع المستخدمين في كل بقاع العالم , ما جعل هذا السوق أكبر وأضخم الأسواق في العالم , ويمكن إتخاد سوق الفوركس شبكة تداولية و عالمية تحتوي ملايين المتداولين بشتي بقاع العالم رغم إختلافهم و ذلك لما يتميز به هذا النوع من التداول من مميزات و التي هي علي الشكل التالي :

– إن سهولة التداول في سوق رغم سيولته العالية والذي يوفره الإنترنت تعد أكبر ميزة تشجع علي هذا السوق إذ أنه بمجرد الحصول علي حساب في إحدى الشركات الوسيطة التي وظفتها هي الربط بالسوق يمكن للمستثمر البدء و إجراء الصفقات التجارية و كذا متابعته ا.

– إمكانية متبعة السوق لحظة بلحظ و كذلك متابعة المستثمر لجميع صفقاته في وقت شاء بغض النظر عن المكان الذي يتواجد به المستثمر تعد نقطة جد إيجابية لهذا السوق , ممن يسمح للمتداول بمتابعة صفقاته بنفسه و بسرعة و بدون أي تأخير.

– قابلية التداول على مدار 24 ساعة و كذا خمسة أيام في الأسبوع وهذه ميزة لا تتواجد في الأسواق المالية وهي ميزة تمكنة من أن تستقطب الكثير من المستثمرين.

– وجود قابلية لوضع أوامر معلقة يتم تنفيذها مستقبلاً مثل أوامرالبيع أو الشراء لزوج معين من العملات أو المعادن و غيرها من الأوامر , بعكس الأسواق الأخرى التي تسمح بعملية الشراء أولاً ثم البيع بعدها وهذا ما يمكن المستثمر من تحقيق الأرباح في كلتي الحلتين الإرتفاع أو الإنخفاض .

– فرصة الإستفادة من تقلبات السوق و ذلك بقدرته علي الدخول والاستفادة من هذه التقلبات في أي وقت من الأوقات مما يجعل العملية اكثر بساطة .

– إستغلال آلية الرافعة المالية ونظام الهامش من أجل التداول عن طريق التداول بالعملات مما يعطي إمكانة في مضاعفة المكاسب المحققة , حيث أن هذه الميزة لا يمكن التمتع بها في الأسواق الأخري .

– وجود مجموعة واسعة من أدوات التداول والتقنيات المتطورة و التي نذكر منها علي سبيل المثال المؤشرات الاقتصادية المتعددة التي قد تساهم في زيادة أرباح المستثمر وترفع من إمكانية تحقيق أهدافه ومكاسبه.

Posted by arabtopoption on أبريل 15, 2020

التحليل الفني في سطور

التحليل الفني هو دراسة حركة الأسعار باستخدام الرسوم البيانية ، و ذلك بهدف توقع حركة السعر في المستقبل ، ولا يهتم التحليل الفني بالأسباب التي تؤدي إلى حركة السوق (على نقيض التحليل الأساسي)، وإنما يصب كل إهتمامه على حركة السعر باعتبار أن كل الأسباب والعوامل التي تحرك السوق تنعكس في النهاية على حركة السعر، وبالتالي فدراسة السعر من وجهة نظر التحليل الفني هي الجديرة بالاهتمام , و في المقابل يقوم التحليل الفني على ثلاثة افتراضات أساسية و هي علي الشكل التالي :

حركة السعر تشمل كل شئ :

خلاصة هذا المبدأ هي أن كل العوامل التي تؤثر على حركة السوق سواء كانت اقتصادية أو سياسية أو غير ذلك يمكن أن تمنح لنا فكرة عن حركة السعر، و من أجل هذا فإن دراسة حركة السعر تتطلب متابعة الأسباب التي أدت إلي تلك التحركات , مع العلم أن ليس لجميع الأخبار الإقتصادية ة السياسية القدرة على تحريك السعر مما يجعله قادرة علي إعطاء إمكانية للتنبؤ بحركة السعر ، فعلى سبيل المثال لو قرر أحد المسئولين في البلد شراء عدد كبير من أسهم شركة الاتصال فى البورصة المغربية ، فالمحلل الأساسي لا يمكنه متابعة أو التنبؤ بمثل هذا الحدث المهم بينما المحلل الفني يمكنه ملاحظة وجود عمليات شراء على سهم هذه الشركة من خلال متابعة الرسوم البيانية ب غض النظر مصدر عمليات الشراء.

الأسعار تتحرك في اتجاهات:

هذا المبدأ يرتكز علي أن الأسعار تميل للتحرك في كيلي اتجاهين و يستمر في حركته لفترات زمنية طويلة قبل أن يغير سلوكه وذلك يعد أمر منطقي بحكم أن الدورات الاقتصادية تستمر وقتًا طويلًا ما بين الانتعاش و الكساد، لذلك فأغلب الأحوال تمتد الاتجاهات السعرية لفترات طويلة , و هنا يضره دور المحلل الفني الذب ينحصر فى التعرف على الاتجاه الحالي للسوق ومن ثم المتاجرة فى هذا الاتجاه ، لذلك ليس من الغريب أن نجد أن أحد أشهر الأقوال فى أسواق المال أن الاتجاه صديق المتاجر لأنه هو مصدر الربح .

التاريخ يعيد نفسه:

لقد صارت أسواق المال تملك القدرة علي جدب المستثمرين من جميع الفئات، و لا غرابة في أن غالبيتهم تسيطر عليهم مشاعر الطمع في الحصول على أرباح , و كذالك مشاعر الخوف من الخسارة ، وتلك المشاعر المشتركة بين طمع وخوف تترجم على هيئة الرسم البياني في شكل نماذج يمكن تصنيفها والتعرف عليها حيث أنها تتكرر بستمرار مع مرور الوقت , وبما أن سلوك المستثمرين من طمع وخوف حدث في الماضي فلا غرابة في حدوثه في المستقبل و لهذا فإن النماذج الفنية الناتجة عن ذلك السلوك كما حدثت في الماضي سوف تحدث في المستقبل الامر الذي يؤكد أن التاريخ يصر علي أن يعيد نفسه.

Posted by arabtopoption on أبريل 13, 2020

أكثر ما يشجع علي المتاجرة في سوق العملات

في الواقع لا احد يمكنه أن ينكر أن العملات يعد عنصر رئيسي في أي نشاط استثماري، الأمر الذي ساهم في جعله أكبر الأسواق المالية بل وحتي أنه صار لا يمكن مقارنته بأي سوق من الأسواق الأخرى كأسواق الأسهم والسندات وغيرها من الاسواق التعدد .

إن تبادل العملات لا يلعب دورًا كبيرا جدا في الانشطة الاستثمارية فقط ، بل و أن دوره يظهر بشكل كبير في الحياة الطبيعية للأفراد، فمثال علي سبيل المثال عندما يحتياج شخص من المغرب لمنتوج يصنع في الولايات المتحدة الأميركية ، فإنه يقوم بشراء هذا الدواء بالدولار الأميركي ، أي أنه يقوم باستبدال الدرهم المغربي بالدولار الأميركي حتى يتمكن من شراء الدواء , و نفس الامر بالنسبة لشخص إسباني يقدم علي زيارة الولايات المتحدة فإنه يستبدل اليورو بالدولار الأميركي حتى يتكمن من إقنتاء جميع احتياجاته أثناء رحلته و أيضًا شركة الاستيراد الأمريكية التي تستورد بضائعها من اليابان فتستبدل الدولار الأميركي بالين الياباني حتى تتمكن من الشراء.

إن هذه النقطة التي تطرقنا لها يكمن ان تعمم علي ملايين الشركات الكبرى و البنوك الاستثمارية التي تتعامل مع شركات في بلدان مختلفة بشكل دائم ، و هذا العامل هو ما منح بهذا السوق الجاذبية و القوة التي يتمتع بها حتي صار من الصعب الإستغناء عليه.

و حتي نتمكن من الوصول إلي أفضلية سوق العملات على ما سواه من الأسواق نستطيع أن ندخله في مقارنة بسيطة و التي يلخصها لنا هذا السؤال :

هل أستثمر أموالي في الدولار الأمريكي أم في شركة جوجل؟!

أو هل أستثمر أمواله في النفط أم في الدولار الكندي و الذي يعد من بين أكبر مصادر النفط و يتمتع بإقتصاد مستقر؟!

بكل تأكيدف إن الاختيار الأنسب سنجده يميل اكثر إلي العملات ، فالشركات يمكن أن تتعرض لأزمات مالية وانهيارات مفاجئة أو العديد من المشاكل المتعددة , بينما في الضفة المقابلة نجد أن السلع تتحرك بوثيرة سريعة , ، فعلى سبيل المثال يحرك سعر النفط من حوالي 150 دولار إلى 40 دولار للبرميل في غضون شهور قليلة جدا ، بينما في ما يحص العملات فإن تقلباته محصورة بين 1% – 2% كأقصى تقدير يومي ، الأمر الذي يوحي علي أنها أكثر الأسواق استقرارًا وأمنًا.

Posted by arabtopoption on أبريل 11, 2020

الضريبة علي القيمة المضافة و تاثيرها في الفوركس

من خلال العنوان يتبين ان موضوع هذه المقالة يدور حول الضريبة علي القيمة المضافة حيث سنهتم بتاريخها و الأسباب التي جعلتها تفرض و كذلك علاقتها بسوق الفوركس , لأنه في الوقع نجد علاقة قوية تريط بين الضرائب و الطلب على السلع , الأمر الذي يؤثر بدوره علي التضخم في البلد أو ما يعرف بمصطلح الانكماش , مما يجعل قيمة العملة تتأثير بهذا العامل , و من هنا نستنتج أن نسبة الضريبة تؤثر بشكل كبير جدا على قيمة العملة حيث يزداد هذا التأثير في حالة العملات الرئيسية المتداولة في السوق .

في الواقع نجد أن هناك مثل يتم تداوله من قبل التجار بكثرة و الذي ينص علي ضرورة الإمتثال لأحد القرارين التاليين و هما ” الموت أو الضرائب ” , إذ لا يمكن للدول ان تتخلي عن لأمر الذي من شأنه توفير كم هائل من المنافع و التي تمثل في إعمار المؤسسات العامة مع منح خدمات مجانية للمواطنين و مجموعة كبيرة جدا من الإمتيازات الاخرى , حيث أن هذه الإمتيازات تنعكس التي على المجتمع بالمنفعة .
بكل تأكيد فإن الوعاء الضريبي الذي تستأصل منه تلك الضرائب هو ما يحد نوع الضريبة حيث أن ضريبة الاراضي ليست هي ضريبة راس المال و لا حتى هي الضريبة الجمركية أو ضريبة الارباح و لا ضريبة الدخل التى بدورها تختلف عن ضريبة الممتلكات وضريبة الميراث وضريبة المبيعات و حتى عن ضريبة القيمة المضافة التي سنناقشها في هذه المقالة.
أما في ما يخص نشأت الضريبة على القيمة المضافة فهي برزة سنة 1954 في فرنسا حيث و التي قدرة عند ظهورها ب20% , حيث أنها أثارة جدلا واسعا , لأنها حضت بتأيد البعض في مقابل إعتراض البعض الأخر بحكم أنها يمكن أن تقف عائقا في وصولهم إلي الثراء السريع , مما جعل الدول الأوروبية تختلف في تحديد نسب الضريبة حيث منها من جددها في نسبة 6% ما أنها وصلت إلي 25% في بعض البلدان .

و هذا الإختلاف له تأثير واضع في في سوق الفوركس حيث في حالة إقدام المملكة المتحدة برفع نسبة الضريبة علي سبيل المثال , الأمر الذي سيسفر علي تأثيرات لا مفر منها على الجنيه الاسترليني أثناء التداول , لأن إرتفاع النسبة ضريبة القيمة المضافة يؤدي إلي إنخفاض الطلب مما يتسبب في إنخفاض التوسع الاقتصادي , بحكم العلاقة التي تربط اصحاب رؤوس الاموال بنسبة الضريبة القيمة المضافة , لأن معظم أصحاب رؤوس الأموال لا يستثمرون في البلدان التي تعرف إرتفاع في نسبة ضريبة القيمة المضافة التي من شأنها تتسبب في تخفيض قيمة العملة مقابل العملات الأخرى الأمر الذي يتسبب في انخفاض زوج الاسترليني دولار في سوق الفوركس .

و لهذا فإنه يستوجب علي المستثمر في سوق الفوركس أن يكون متيقظا لمثل هذه الأمور و أن يكون على معرفة بأوقات صدور مثل هذه القرارات التي تصدر عبر البنوك المركزية و التي يكون لها أثر كبير جدا على المدى الطويل , مما يفرض عليه تتبع جميع الأخبار و كل ما هو جديد في عالم الاقتصادية الدول و حتي الوطني حتي يتمكن من إستغلال الفرص التي يمنحها السوق .

شركة توب اوبشن | شركة اوبشن | الخيارات الثنائية

All posts for the month 29 أبريل, 2020

كيف تختار الوسيط المناسب

من بين أهم الخطوات الأساسية التي يتخدها المستثمر أثناء التداول هي إختيار الوسيط الذي يناسب حاجيات المتداول , حيث أنها بكل تأكيد سيكون لها تبعات مهم الامر الذي جعل منها عملية هي من أصعب العملات و أكثرها حساسية و تأثيرا في التداولات المستقبلية , حيث أن نجاح الوسيط و سمعته رهينة بنجاح عملائه و لعل أهم الأسس التي وجب التركيز في عملية إختيار الوسيط المناسب هي علي الشكل التالى

من الضروري علي المستثمر أن ينظر في التراخيص التي تمتلكها الشركة التي وقع عليها إختياره , و ذلك بالبحث في عملها و منطقتها والتي تقوم بتطبيق قوانين التداول اللازمة لأي تداول آمن , فكل منطقة معينة تحتاج إلى الترخيص المناسب لها و لعل أهم الجهات التي تحقق مصداقية حسب الخبراء في سوق تداول العملات الفوركس هي الجهات القبرصية والأوروبية وجهات الولايات المتحدة الأمريكية

إن المتداول يحتاج إلي العديد من أدوات التداول المساعدة و التي تعتبر الخيط الرفيع الذي يسحبه للنجاح و الذي يرجو من خلاله الوصول لأهدافه المرجوة , ولعل أكثر أدوات التحليل الفني فاعلية هي الرسوم البيانية بجميع أشكالها فلا يمكن لأي متداول الاستغناء عن الرسوم البيانية لجميع تداولاته.

الرافعة المالية هي ميزة إضافية يتميز بها سوق تداول العملات بخلاف الأسواق , وإن من المعايير الأساسية التي يجب مراعاتها عند عملية إختيار الوسيط المناسب هي إختيار الرافعة المالية المناسبة فهناك بعض الشركات التي لا تقدم رافعة مالية منخفضة لعملائها لكن هناك البعض الآخر علي العكس بحيث توفر رافعة مالية عالية جدا.

يقوم سوق الفوركس بعرض ما يملك من منتجات في إنتظار الطلب من المستهلك , إذ أن الشركة تقوم بعملية عرض العملات بالأسعار اللحظية وتنتظر المتداولين , ولكن ما هي العملات المعروضة ؟ يمكن لبعض الشركات أن تعرض عدداً قليلاً من الأزواج حتى لو كانت أساسية ولكن في المقابل قد يعرض البعض الآخر عدداً أكبر وبهذا تزيد نوعية المنتجات و هذا يا يسمح بالإنفتاح علي زاوية أوسع .

و التي تعبير عن الفرق بين سعر البيع و سعر الشراء الذي تقدمه الشركة الوسيطة كما يعبر عن الربح الذي يعود على الشركة الوسطية , لذلك يقدم المستثمر دائماً بالبحث على أقل فارق سعري والذي لا يتعدى البضع نقاط من أجل تحقيق منفعة أكبر.

التحليل والأخبار اليومية:

إن التحليلات والأخبار اليومية هي أساس استمرار عملية التداول , فلا يمكن لأي مستثمر الإستغناء عن التحليلات والأخبار أثناء تداوله , حيث أنه بحكم المنافس الشرسة بين الشركات أصبحت بعض هذه الشركات توفر لعملائها التحليلات والأخبار الازمة من خلال العديد من الطرق كإرسالها عبر البريد الإلكتروني أو عن طريق مواقها أو مدوناتها أو عن طريق مواقع التواصل الاجتماعي ,حيث ان هذا التنافس عاد بالنفع علي الجو العام للتداول .

Posted by arabtopoption on أبريل 29, 2020

نشأة الخيارات الثنئية و أهم أنواعها

لكل شئ بداية و الخيارات الثنائية لا يمكن أن تكون إستثناء لهذه القاعدة فقد إستطاع عدد من عباقرة الاقتصاد و كذا المتداولين العاديين الذين لم يكن لهم فهم مسبق للتداول من تحقيق ثروات هائلة منذ ظهور هذه التجارة الرائعة سنة 2008 و ذلك عن طريق متابعة سلوك الاسهم و التوقع السليم لحركة السعر , مما منح للمتداولين فرصة للتداول باستخدام اختيارين شراء – بيع , و تجدر الإشارة إلي أنه رغم أن القاعدة التى سمحت لتداول الخيارات الثنائية بالتواجد فى السوق قد برزت سنة 2008 إلا أن تداول الخيارات الثنائية اصبحت واقعا منذ عام 1973 عندما صممت (بورصة شيكاجو للخيارات) المنصة التى قدمت الخيارات للمتداولون , و مند 2008 بدأت تتطور بشكل سريع إلي أن صارت تحتوى هائل من الأنواع بدايتا بالخيارات البسيطة و وصولا إلي الخيارات الأكثر تعقيدا في سوق الفوركس , والتي يمكن أن تمنح قدر محترما من التنوع الذي يعطي للمتداول إمكانية لتنويع إستراتيجيته الخاصة و هذا الامر مكنه من الشعور بالإثارة التي من شأنها مقامة الملل الذي يمكن يرافقه في عالم تداول , و من بين أهم الخيارات الثنائية نجد ما يلي

الخيار الثنائي” أعلي / أسفل”

يعد هذا الخيار النوع الأساسي لتداول الخيارات الثنائية و أكثرها سهولة علي الإطلاق و الذي يطلق عليه بإسم خيارات “مرتفع / منخفض” , حيث يقوم المستثمرون في هذا النوع بالتداول عن طريق الإعتماد علي توقعاتهم بخصوص إرتفاع أو إنخفاض سعر أزواج عملات معينة بحلول وقت إنتهاء صلاحية الخيار.
خيارات لمسة واحدة
إنطلاقا من إسمه يمكن أن نعرف درجة السهولة يتمتع بها , حيث يعتبر من أسهل أنواع الخيارات الثنائية نظرا لإعتماده علي ملامسة سعر زوج العملات أو سعر السلعة محل التداول مستوي سعري معين تم تحديده مسبقا قبل إنتهاء صلاحية هذا الخيار , و بذلك يحصل المتداول علي قيمة إستثماره في هذا الخيار مع نسبة الربح المحددة مسبقا تضاف إليه , وفي الحالة العكس سيتعرض المتداول لخسارة قيمة إستثماره بالكامل في هذا الخيار .
خيارات الحدود
يعد أكثر الخيارات الثنائية خطورة و في المقابل توفر أكبر العوائد , حيث تعد آلية عمل هذه الخيارات هي التوقع الصحيح لعدم تخطي سعر زوج العملات أو السلعة موضع التداول لمستوي سعري معين سواء صعودا أم هبوطا

Posted by arabtopoption on أبريل 27, 2020

الفوركس للجميع

بكل تكيد فإن سوق الفوركس و بدون منازع هو أضخم سوق مالي علي الإطلاق , و ذلك بجكم توفره علي سيولة تقدر بما يقارب 3 ترليون دولار من التداولات في اليوم , و الذي يعد رقم ضخم جداً مقرنة مع التجارات الأخرى بل يعد الأضخم في العالم على الإطلاق , فهذه السيولة الضخمة هي التي لعبة دورا جوهريا في جعله يستقطب عدد كبير من المستثمرين و جعل سوق الفوركس أكثر الأسواق إستقطابا للإستثمار , و لكن ليست السولة وحدها ما تميز هذا السوق , كما أنه يتميز كذلك بالمرونة , لأن المتداول يمكنه التداول من أي مكان وقت شاء مما يجعله قادرا علي الوصول لسوق التداول في كل الأحوال , فتجارة الفوركس لا تقتصر على وقت أو مكان محدد بخلاف التجارات الأخرى , إذ أنها تجارة إلكترونية عبر الإنترنت و التي تستعمل ما يعرف بمنصة التداول التي توفرها شركة الوساطة لعملائها , حيث عن طريقها يستطيع المستثمر البيع و الشراء و هو جالس في بيته, و هذه ميزة لا نستطيع أن نجدها في التجارات الأخرى, لأن الجميع يرغب في الحصول علي دخل شهري إضافي مما يسمح له بتحسين وضعه المالي , ففي الواقع الهدف واحد رغم تعدد الطرق و تجارة الفوركس تعد أسرع الطرق وأقصرها لأنها لا تشترط التوفر علي رأس مال كبير من أجل البدء فيها , كما أن الإنخراط فيها سهل للغاية , رغم أنها تشترط في المقابل التعلم و فهم كل ما هو خاص بها من أجل التمكن من الأرباح المرجوة , فمعظم المستثمرين يفضل هذه التجارة نظرا لسهولتها وعدم تطلبها الكثير عكس الإستثمارات الأخرى التي يمكن أن تتطلب دراسة معمقة و شروط كثيرة و كذالك وقت كبير وجهد و رأس مال ضخم , فهناك من يعتبرها مهنة كما أن هناك من يعتبرها عمل إضافي يزيد به من راتبه الشهري , و ذلك عن طريق تخصيص وقت محدد من أجل التداول إذ أن من أسباب النجاح في هذه التجارة الصبر وأخذ الوقت اللازم أثناء التداول مع الثقة في كل القرارات المتخذة بالغضافة إلي البدء بصفقات صغيرة من أجل التعلم و من ثم التوجه لصفقات الأخرى حسب الوقت و الجهد شريطة عدم تحميل النفس أكثر مما في مستطاعها .

إن سوق الفوركس سوق في متناول الجميع لأنه ليس حكرا عي فئة محددة بحكم أن المتداولون الناجحين و اللذين تمكنوا من الوصول إلي أرباح هائلة و جمعوا ثروات كبيرة ليسو إلا أناس عاديون إنطلقو من حسابات صغيرة إلا أنهم صقلوا معرفتهم و خبرتهم عن طريق بدل الجهد مما مكنهم من تضخيم حساباتهم فأصبحوا بارعين في تداولاتهم , فالبعض يتجه لتأسيس ونشر تحليلاته ودراساته الخاصة , فما يبقي للمتداول إلا أن يعمق مفاهيمه الأساسية و متابعة كل ما هو جديد و كذلك تحركات السوق الأمر الذي يشجع علي الإقدام علي الخطوة الأولي في طريق الوصول للثراء الذي يكون نتاجا للتداولات الناجحة و من هنا يتبين لنا صحة المقولة التي إنطلقنا منها و التي تقول ” الفوركس للجميع ” .

Posted by arabtopoption on أبريل 21, 2020

نشأت و تطور الخيارات الثنائية

الخيارات الثنائية عرفت في الأونة الأخيرة تطورا جد ملحوظ ذلك لا يوجع فقط لسهولة فهمها و لكن بحكم للتطور الكبير الذي عرفته تكنولوجيا الإنترنت و التي لعبت دورا فعالا في تسهيل عملية التداول على الأفراد العاديين و التي جعلتهم يتداولون و هم في منازلهم عن طريق إستعمال أجهزة الكمبيوتر أو الهواتف الذكية مع قيامهم بوظائف يومية أخرى في نفس الوقت إلى أن يصيروا أثرياء , و في ظل هذا التطور دعوني نلقي نظرت سريعة عن نشأت هذا السوق و تطوره .

بالحديث عن الظهور الفعلي للخيارات الثنائية فإنه كان سنة 1973 عندما أقدم مجلس إدارة شيكاغو التجاري علي إنشاء مجلس لتبادل الخيارات , فهذا الحدث ساهم في إنشاء بورصة من أجل تداول الخيارات بالرغم من عدم إدراج تداول الخيارات الثنائية في البورصة في تلك اللحظة , وكان التداول مباشراً بين الطرفين عن طريق وساطة بنكية و الذي كان يعرف بإسم التحويل فوق الطاولة , فالخيارات لم تكن في ذلك الوقت بشكل منتظمة نظرا لنذرت الصفقات المبرمة مما جعل المنظمين يعتقدون أنه لا حاجة لتقنينها وحماية مستعمليها .

إنطلاقا من سنة 2007 فقد عرفت الخيارات الثنائية تنظيما و ذلك بعد أن طلبت شركة مقاصة الخيارات إجراء بعض التغييرات علي الضوابط و ذلك قصد السماح بتداول الخيارات الثنائية في الأسواق الرئيسية في شتي بقاع العالم , و بعد ذلك حضيت الخيارات الثنائية للمرة الأولى بالقانونية و كذا الحماية لمستخدميها من تحايل السماسرة , إلا أن تلك الضوابط لم تفعل إلا سنة 2008 بعد أن أدخلها مجلس شيكاغو لتبادل الخيارات كما أنه في نفس السنة تم دمج الخيارات الثنائية في بورصة المشتقات لأمريكا الشمالية أيضا الشيء الذي رفع من قيمة التبادلات في معظم بقاع العالم مما جعلها تتطور بوثيرة تدريجية إلي أن أصبحت شعبيتها كما هو الحال في الوقت الراهن بين المستثمرين سواء من المبتدئين أو المحترفين على حد سواء .

إن عقود الخيارات الثنائية قصيرة المدي قد تصل في بعض الأحيان لدقائق وساعات كما انها عكس الخيارات التقليدية فهي تعطي للمتداول إمكانية بيع أو شراء العقود حتى قبل إنتهاء صلاحيتها , فهي مفضلة من قبل المتداولين الجدد نظرا لسهولتها و بساطتها , و لعل أهم العوامل التي ساهمة في إتساعها و وصولها إلي هذه الشعبية التطور الكبير في تكنولوجيا الإنترنت , حيث أن أغلب شركات الوساطة تعمل علي تبسيط برامج التداول حتى تناسب المبتدئين من أجل إستقطاب أكبر عدد ممكن من العملاء , فكسب المال عن طريق الخيارات الثنائية لا يشترط إتقان علوم الرياضيات أو التحليل الفني للسوق , فالأفاق المستقبلية صارت مغايرة كليا بالنسبة المبتدئين إذ أن الصفقات لا تتطلب أي عقود مادية و كل ما سيحتاجه المتداول سيجده عند الوسيط من تحاليل و مؤشرات و شروحات فقط يكفيه الضغط علي الأزرار من أجل الوصول لأهدافه .

Posted by arabtopoption on أبريل 19, 2020

التداول الإلكتروني

يقصد بالتداول الإلكتروني التداول في الأسواق المالية بإستعمال شبكة الإنترنت و ذلك بإجراء عمليات البيع والشراء عن طريقه , إذ أن التداول الإلكتروني أو ما يصطلح عليه بالفوركس عبارة عن تداولات تتم عن طريق إستخدام الأدوات التواصلية و التي هي منتشرة علي شبكة الإنترنت, حيث أنه وصل إلي جميع المستخدمين في كل بقاع العالم , ما جعل هذا السوق أكبر وأضخم الأسواق في العالم , ويمكن إتخاد سوق الفوركس شبكة تداولية و عالمية تحتوي ملايين المتداولين بشتي بقاع العالم رغم إختلافهم و ذلك لما يتميز به هذا النوع من التداول من مميزات و التي هي علي الشكل التالي :

– إن سهولة التداول في سوق رغم سيولته العالية والذي يوفره الإنترنت تعد أكبر ميزة تشجع علي هذا السوق إذ أنه بمجرد الحصول علي حساب في إحدى الشركات الوسيطة التي وظفتها هي الربط بالسوق يمكن للمستثمر البدء و إجراء الصفقات التجارية و كذا متابعته ا.

– إمكانية متبعة السوق لحظة بلحظ و كذلك متابعة المستثمر لجميع صفقاته في وقت شاء بغض النظر عن المكان الذي يتواجد به المستثمر تعد نقطة جد إيجابية لهذا السوق , ممن يسمح للمتداول بمتابعة صفقاته بنفسه و بسرعة و بدون أي تأخير.

– قابلية التداول على مدار 24 ساعة و كذا خمسة أيام في الأسبوع وهذه ميزة لا تتواجد في الأسواق المالية وهي ميزة تمكنة من أن تستقطب الكثير من المستثمرين.

– وجود قابلية لوضع أوامر معلقة يتم تنفيذها مستقبلاً مثل أوامرالبيع أو الشراء لزوج معين من العملات أو المعادن و غيرها من الأوامر , بعكس الأسواق الأخرى التي تسمح بعملية الشراء أولاً ثم البيع بعدها وهذا ما يمكن المستثمر من تحقيق الأرباح في كلتي الحلتين الإرتفاع أو الإنخفاض .

– فرصة الإستفادة من تقلبات السوق و ذلك بقدرته علي الدخول والاستفادة من هذه التقلبات في أي وقت من الأوقات مما يجعل العملية اكثر بساطة .

– إستغلال آلية الرافعة المالية ونظام الهامش من أجل التداول عن طريق التداول بالعملات مما يعطي إمكانة في مضاعفة المكاسب المحققة , حيث أن هذه الميزة لا يمكن التمتع بها في الأسواق الأخري .

– وجود مجموعة واسعة من أدوات التداول والتقنيات المتطورة و التي نذكر منها علي سبيل المثال المؤشرات الاقتصادية المتعددة التي قد تساهم في زيادة أرباح المستثمر وترفع من إمكانية تحقيق أهدافه ومكاسبه.

Posted by arabtopoption on أبريل 15, 2020

التحليل الفني في سطور

التحليل الفني هو دراسة حركة الأسعار باستخدام الرسوم البيانية ، و ذلك بهدف توقع حركة السعر في المستقبل ، ولا يهتم التحليل الفني بالأسباب التي تؤدي إلى حركة السوق (على نقيض التحليل الأساسي)، وإنما يصب كل إهتمامه على حركة السعر باعتبار أن كل الأسباب والعوامل التي تحرك السوق تنعكس في النهاية على حركة السعر، وبالتالي فدراسة السعر من وجهة نظر التحليل الفني هي الجديرة بالاهتمام , و في المقابل يقوم التحليل الفني على ثلاثة افتراضات أساسية و هي علي الشكل التالي :

حركة السعر تشمل كل شئ :

خلاصة هذا المبدأ هي أن كل العوامل التي تؤثر على حركة السوق سواء كانت اقتصادية أو سياسية أو غير ذلك يمكن أن تمنح لنا فكرة عن حركة السعر، و من أجل هذا فإن دراسة حركة السعر تتطلب متابعة الأسباب التي أدت إلي تلك التحركات , مع العلم أن ليس لجميع الأخبار الإقتصادية ة السياسية القدرة على تحريك السعر مما يجعله قادرة علي إعطاء إمكانية للتنبؤ بحركة السعر ، فعلى سبيل المثال لو قرر أحد المسئولين في البلد شراء عدد كبير من أسهم شركة الاتصال فى البورصة المغربية ، فالمحلل الأساسي لا يمكنه متابعة أو التنبؤ بمثل هذا الحدث المهم بينما المحلل الفني يمكنه ملاحظة وجود عمليات شراء على سهم هذه الشركة من خلال متابعة الرسوم البيانية ب غض النظر مصدر عمليات الشراء.

الأسعار تتحرك في اتجاهات:

هذا المبدأ يرتكز علي أن الأسعار تميل للتحرك في كيلي اتجاهين و يستمر في حركته لفترات زمنية طويلة قبل أن يغير سلوكه وذلك يعد أمر منطقي بحكم أن الدورات الاقتصادية تستمر وقتًا طويلًا ما بين الانتعاش و الكساد، لذلك فأغلب الأحوال تمتد الاتجاهات السعرية لفترات طويلة , و هنا يضره دور المحلل الفني الذب ينحصر فى التعرف على الاتجاه الحالي للسوق ومن ثم المتاجرة فى هذا الاتجاه ، لذلك ليس من الغريب أن نجد أن أحد أشهر الأقوال فى أسواق المال أن الاتجاه صديق المتاجر لأنه هو مصدر الربح .

التاريخ يعيد نفسه:

لقد صارت أسواق المال تملك القدرة علي جدب المستثمرين من جميع الفئات، و لا غرابة في أن غالبيتهم تسيطر عليهم مشاعر الطمع في الحصول على أرباح , و كذالك مشاعر الخوف من الخسارة ، وتلك المشاعر المشتركة بين طمع وخوف تترجم على هيئة الرسم البياني في شكل نماذج يمكن تصنيفها والتعرف عليها حيث أنها تتكرر بستمرار مع مرور الوقت , وبما أن سلوك المستثمرين من طمع وخوف حدث في الماضي فلا غرابة في حدوثه في المستقبل و لهذا فإن النماذج الفنية الناتجة عن ذلك السلوك كما حدثت في الماضي سوف تحدث في المستقبل الامر الذي يؤكد أن التاريخ يصر علي أن يعيد نفسه.

Posted by arabtopoption on أبريل 13, 2020

أكثر ما يشجع علي المتاجرة في سوق العملات

في الواقع لا احد يمكنه أن ينكر أن العملات يعد عنصر رئيسي في أي نشاط استثماري، الأمر الذي ساهم في جعله أكبر الأسواق المالية بل وحتي أنه صار لا يمكن مقارنته بأي سوق من الأسواق الأخرى كأسواق الأسهم والسندات وغيرها من الاسواق التعدد .

إن تبادل العملات لا يلعب دورًا كبيرا جدا في الانشطة الاستثمارية فقط ، بل و أن دوره يظهر بشكل كبير في الحياة الطبيعية للأفراد، فمثال علي سبيل المثال عندما يحتياج شخص من المغرب لمنتوج يصنع في الولايات المتحدة الأميركية ، فإنه يقوم بشراء هذا الدواء بالدولار الأميركي ، أي أنه يقوم باستبدال الدرهم المغربي بالدولار الأميركي حتى يتمكن من شراء الدواء , و نفس الامر بالنسبة لشخص إسباني يقدم علي زيارة الولايات المتحدة فإنه يستبدل اليورو بالدولار الأميركي حتى يتكمن من إقنتاء جميع احتياجاته أثناء رحلته و أيضًا شركة الاستيراد الأمريكية التي تستورد بضائعها من اليابان فتستبدل الدولار الأميركي بالين الياباني حتى تتمكن من الشراء.

إن هذه النقطة التي تطرقنا لها يكمن ان تعمم علي ملايين الشركات الكبرى و البنوك الاستثمارية التي تتعامل مع شركات في بلدان مختلفة بشكل دائم ، و هذا العامل هو ما منح بهذا السوق الجاذبية و القوة التي يتمتع بها حتي صار من الصعب الإستغناء عليه.

و حتي نتمكن من الوصول إلي أفضلية سوق العملات على ما سواه من الأسواق نستطيع أن ندخله في مقارنة بسيطة و التي يلخصها لنا هذا السؤال :

هل أستثمر أموالي في الدولار الأمريكي أم في شركة جوجل؟!

أو هل أستثمر أمواله في النفط أم في الدولار الكندي و الذي يعد من بين أكبر مصادر النفط و يتمتع بإقتصاد مستقر؟!

بكل تأكيدف إن الاختيار الأنسب سنجده يميل اكثر إلي العملات ، فالشركات يمكن أن تتعرض لأزمات مالية وانهيارات مفاجئة أو العديد من المشاكل المتعددة , بينما في الضفة المقابلة نجد أن السلع تتحرك بوثيرة سريعة , ، فعلى سبيل المثال يحرك سعر النفط من حوالي 150 دولار إلى 40 دولار للبرميل في غضون شهور قليلة جدا ، بينما في ما يحص العملات فإن تقلباته محصورة بين 1% – 2% كأقصى تقدير يومي ، الأمر الذي يوحي علي أنها أكثر الأسواق استقرارًا وأمنًا.

ما هو مفهوم البنوك وانواعها ؟

ما هو مفهوم البنوك وانواعها ؟

الاجابة دى مقدمة من فريق عمل برنامج بابل للمقاولات البرنامج المتخصص فى محاسبة وادارة شركات المقاولات

البنوك هي مؤسسات مالية وسيطة تسهل عملية العرض والطلب على النقود، فيقوم من لديه فائض من الثروة يزيد عن حاجته بالاحتفاظ به في البنك، ثم يقوم البنك بإقراض الشخص الذي يحتاج لسيولة أو مبلغ معين من المال ما يحتاجه مقابل ضمان أو أصل ثابت يكفي أو يزيد على قيمة المبلغ المقترض، كما تقوم البنوك باستثمار هذه الأموال وإعطاء صاحبها فائدة إما سنوية أو نصف سنوية أو ربع سنوية أو شهرية حسب الاتفاق الذي جرى بين البنك والعميل، لكن يشترط أن تكون هذه النقود مودعة في هيئة ودائع طويلة الأجل أو حسابات توفير وليست حسابات جارية حتى يكون للبنك حرية التصرف فيها خلال فترة الإيداع، كما تقوم البنوك بعدة وظائف أخرى كسحب وتظهير الكمبيالات والأوراق التجارية .

أنواع البنوك

ت طورت المنظومة المصرفية بشكل كبير فظهرت عدة أنواع من البنوك لكل منها وظيفة خاصة كما يلي :

· البنوك المركزية

البنك المركزي هو أساس النظام المصرفي لأي دولة، فهو المنوط بإصدار الأموال والحفاظ على قيمة العملة الرسمية للدولة من الانخفاض أمام العملات الأجنبية، كما يتحكم بالسيولة النقدية في السوق لمعالجة حالات التضخم والانكماش عن طريق رفع أسعار الفائدة أو زيادة معدل الضرائب وما إلى ذلك .

· البنوك التجارية

وهي المصارف التي تعتمد على تلقي الأموال من المودعين واستثمارها أو منحها للمقترضين مقابل أسعار الفائدة التي يحددها البنك المركزي وفقاً لحالة السوق، تنقسم هذه الأخرى لعدة أنواع مثل بنوك السلاسل وبنوك الفروع وبنوك المجموعات، الاختلاف الأساسي بين أنواع البنوك التجارية يعود للنظام الإداري الذي تتبعه .

· البنوك الاستثمارية

وهي المصارف التي تقوم بتمويل المشروعات الاستثمارية الكبرى لتنشيط الاقتصاد، كما تقوم بعملية إصدار الأوراق المالية كالأسهم والسندات الخاصة بالشركات المساهمة، يمكن أن تدخل هذه البنوك أيضاً كشريك في بعض المنشئات الصناعية الكبرى .

· البنوك الصناعية

تأخذ هذه البنوك على عاتقها تنشيط الجانب الصناعي، فتوفر للمنشئات الصناعية ما تحتاجه من قروض سواء كانت متوسطة أو طويلة الأجل، كما تقوم بعمل دراسات الجدوى التي تحتاجها أي منشأة صناعية جديدة، فتساعد على تنمية النشاط الصناعي والحفاظ عليه من التدهور .

· البنوك العقارية

تختص هذه المصارف بالجانب العقاري، فتقدم القروض اللازمة للتنمية العقارية وإنشاء المشاريع العقارية الكبرى .

· البنوك الزراعية

تهتم المصارف الزراعية بتوفير كافة مستلزمات الزراعة التي يحتاجها الفلاحون بما فيها القروض اللازمة لشراء المبيدات والمحاصيل وغيرها، وتوفر أيضاً كافة التكنولوجيا اللازمة للزراعة .

· البنوك الإسلامية

هذه البنوك لا تعتمد مبدأ الفائدة الثابتة كغيرها من البنوك التجارية، فهي تقوم بتمويل العمليات التي يحتاجها المقترض وفقاً لأحكام الشريعة الإسلامية، وقد أثبت هذا النظام فاعليته وصموده في وجه الأزمات العالمية .

· بنوك الادخار

هذه البنوك تهتم بطبقة ذوي الدخول المنخفضة، فتقبل الودائع الصغيرة وتعطي عليها فوائد لتشجيع هذه الطبقة على الادخار، من أمثلة هذه البنوك “البنوك البريدية ”.

هذا بالإضافة لعدة أنواع أخرى كبنوك الاستيراد والتصدير وبنوك التجارة الخارجية وبنوك المحليات، تعمل كل هذه البنوك سوياً في منظومة متكاملة تحت إشراف البنك المركزي للحفاظ على تدفق النقود في السوق المحلية .

هو منشأة مالية تتاجر بالنقود ولها غرض رئيسي هو العمل كوسيط بين رؤوس الأموال التي تسعى للبحث عن مجالات الاستثمار وبين مجالات الاستثمار التي تسعى للبحث عن رؤوس الأموال.

أنواع البنوك :

من حيث الوضع القانوني للبنك :

1. بنوك عامة :

هي البنوك التي تمتلكها الدولة وتمتلك كامل رأس مالها وتشرف على أعمالها وأنشطتها.

كالبنوك المركزية( مؤسسة النقد العربي السعودي )، البنوك الوطنية التجارية، البنوك المتخصصة( أي متخصصة في مجال معين ) مثل البنك العقاري، البنك الزراعي، البنك الصناعي، بنك التسليف.

2. بنوك خاصة :

هي البنوك التي يملكها أشخاص سواء كانوا طبيعيين أو معنويين ويتولوا إدارة شؤونها ويتحملوا كافة مسؤولياتها القانونية والمالية إزاء الدولة ( ممثلة في البنك المركزي )

3. بنوك مختلطة :

هي البنوك التي تشترك في ملكيتها وإدارتها كلا من الدولة والأفراد أو الهيئات ولكي تحافظ الدولة على سيطرتها على هذه البنوك فإنها تقوم (تعمد) إلى امتلاك رأس المال بما يسمح لها بالإشراف عليها وتوجيهها بما ينسجم والسياسة المالية والاقتصادية للدولة.

من حيث طبيعة الأعمال التي تزاولها البنوك :

1- بنوك تجارية :

هي البنوك التي تزاول (تمارس) الأعمال المصرفية من قبولها للودائع وتقديم القروض وخصم الأوراق التجارية أو تحصيلها وفتح الإعتمادات المستندية، وقد تمارس هذه البنوك أعمالا أخرى غير مصرفية مثل : المشاركة في المشاريع الاقتصادية وبيع وشراء الأسهم والسندات.

2- بنوك صناعية :

هي البنوك التي تختص في التعامل مع القطاع الصناعي وتساهم في عملية التنمية الصناعية من خلال دعم المشاريع الصناعية وذلك مقابل تقديم القروض ومنحها للتسهيلات المصرفية (البنكية والمصرفية).

3- بنوك زراعية :

هي البنوك التي تتعامل مع المؤسسات الزراعية حيث تختص بتقديم كافة التسهيلات والخدمات المصرفية لمساعدة هذه المؤسسات لأداء دورها في عملية التنمية الزراعية سواء كانت هذه المؤسسات تابعة لأفراد أو جمعيات تعاونية.

4- بنوك عقارية :

هي البنوك التي تقدم كافة التسهيلات والخدمات المصرفية للأفراد أو المؤسسات أو الجمعيات التعاونية السكنية لمساعدتها في إنشاء العقارات.

ملاحظـــة :

من الجدير بالذكر هنا أن البنك المركزي لا يدخل ضمن هذه التصنيف بصفته هو البنك الذي يشرف على عمليات الجهاز المصرفي ويراقب أنشطته دون أن يمارس أي نشاط معتاد من أنشطة المصارف السابقة.

من حيث مصادر الأموال تنقسم البنوك إلى :

1- بنوك مركزية : هي البنوك التي تنشئها الدولة لتتولى عملية الإشراف و التوجيه و الرقابة على الجهاز المصرفي كما أن لها حق إصدار العملة و الاحتفاظ بالأصول السائلة الخاصة بالدولة كالذهب و العملات الأجنبية، ويكون رأس مال البنوك المركزية ما تخصصه الدولة لها و كذلك من ودائع البنوك التجارية لديها.

2- بنوك الودائع(البنك التجاري) : هي البنوك التي تتكون أموالها الخاصة من رأس المال المملوك للشركاء و كذلك من الودائع التي يقدمها الأفراد و المؤسسات لغرض الاستثمار أو الحسابات الجارية.

3- بنوك الأعمال أو الاستثمار: هي البنوك التي تعتمد بشكل رئيسي على أموالها الخاصة بالإضافة إلى الودائع لأجل في قيامها بالأعمال التي أنشأت من أجلها و من أهم هذه الأعمال تقديم القروض طويلة الأجل للمشروعات أو المساهمة فيها لأغراض الاستثمار، و القانون سمح لهذه البنوك بإنشاء شركات استثمارية.

من حيث شرعية العمليات :

1- بنوك تقليدية ( ربوية )

2- بنوك إسلامية :

تقوم البنوك الإسلامية بالعمل وفق ما تفرضه الأحكام و القواعد في الشريعة الإسلامية و قد تميزت هذه البنوك بعدم التعامل بالفائدة أخذاً من المقترضين أو إعطاءً للمودعين، و لكن اتسمت علاقتها بعملائها بأنها علاقة شريك مع شريكه حيث لا يحدد عائداً مسبقاً على الأموال المودعة لديها أو تقدم أموال لعملائها في صورة أموال بالمرابحة أو المضاربة أو المشاركة.

و تقوم البنوك الإسلامية بأداء الخدمات المصرفية المختلفة كتلك التي تقوم بها البنوك التقليدية مقابل عمولات تتقاضاها.

البنك التجاري :

1) تعريف البنك التجاري :

هو منشأه تقوم بصفة معتادة بقبول الودائع و التي تدفع عند الطلب أو بعد أجل محدد لا يتجاوز السنة.

2) وظائف البنك التجاري :

1- الاحتفاظ بودائع العملاء بالحسابات الجارية الدائنة تحت الطلب.

2- منح قروض للعملاء قصيرة الأجل بضمان ما يقدمونه من ضمانات كبضائع أو أوراق مالية أو أوراق تجارية أو بضمانات شخصية.

3- القيام ببعض الخدمات الخاصة بالأوراق المالية مثل: شراء و بيع الأوراق المالية و حفظها، تحصيل الكوبونات نيابة عن العملاء أو دفعها نيابة عن الشركات.

4- خصم الأوراق التجارية أو تحصيلها في ميعاد استحقاقها أو تسديد قيمة أوراق الدفع نيابة عن العملاء.

5- فتح الاعتمادات المستندية و إصدار خطابات الضمان.

6- شراء و بيع العملات الأجنبية.

3) النظام المحاسبي في البنوك التجارية :

إن النظام المحاسبي يختلف من منشأة لأخرى بحسب حجم وطبيعة عمليات المنشأة والبيانات التي تتطلبها الإدارة والأجهزة الخارجية للإشراف والرقابة وتقييم الأداء بالإضافة إلى الدفاتر المستخدمة وطريقة الإثبات المتبعة.

4) خصائص النظام المحاسبي في البنوك التجارية :

1- الدقة والوضوح والبساطة في تصميم المستـندات ومن المهم عند تصميم الدورة المستنـدية أن نتحاشى

التكرار بين موظف وآخر أو بين قسم وآخر( الابتعاد عن الازدواجية ) وأن تقتضي طبيعة كل

عملية تدخل أكثر من موظف أو أكثر من قسم بحيث يكون عمل الموظف التالي أو القسم التالي

تكملة ومراجعة لعمل الموظف أو القسم السابق.

2- السرعة في إعداد وتجهيز البيانات لتلبية احتياجات إدارة البنك والأجهزة الخارجية.

3- تقسيم العمل بين الموظفين بالبنك وتحديد مسؤولية كلا منهم بشكل خـاص وفصل وظيفة المحاسبة عن

باقي عمليات البنك وعن عمليات الصندوق.

4- يجب أن يأخذ تصميم النظام المحـاسبي بعين الاعتبار التنـظيم الإداري بالبـنك وتقسيماته الداخلية

وطبيعة العلاقة بين الإدارة المركزية للبنك والفـروع من جهة وبين الإدارات والأقسام المختلفة

للإدارة أو للفروع من جهة أخرى.

5) مقومات النظام المحاسبي في البنوك التجارية :

يعتمد النظام المحاسبي على عدة مقومات أساسية تكفل له القدرة على تحقيق الأهداف المطلوبة منه وتتمثل فيما يلي:

1- المجموعة المستندية : وهي من أهم مقومات النظام المحاسبي، وهي مصدر القيد الأول في النظام المحاسبي وتتكون من نوعين:

أ‌) مستندات داخلية وهي التي يتم إعدادها من قبل البنك نفسه مثل: مستندات الخصم والإضافة.

ب‌) مستندات خارجية وهي التي يتم إعدادها من قبل العملاء مثل: قسائم الإيداع وإيصالات السحب النقدية.

2- المجموعة الدفترية : تختلف المجموعة الدفترية التي تحتفظ بها البنوك التجارية تبعا لاختلاف الطريقة المحاسبية المتبعة في تسجيل العمليات في كل بنك ومن أكثر الطرق شيوعا في مجال النظام المصرفي الطريقة الإنجليزية والطريقة الفرنسية.

3- دليل الحسابات : عبارة عن قائمة تتضمن رموز أو أرقام الحسابات المستخدمة في الوحدة الاقتصادية أو مجموعة الوحدات المتجانسة للنشاط مصنفة بطريقة قابلة للاستخدام بسهولة والتي عن طريقها يتم متابعة الحسابات والتغيرات التي تطرأ عليها عند الحاجة إليها.

4- أدوات التحليل المالي والرقابة : تتمثل الرقابة في النظام المحاسبي في الأسلوب الذي يتم بواسطته قياس الأداء الفعلي ومقارنته بالخطط أو المعايير المحددة مقدما، كما تتمثل في تصميم دقيق للدورة المستندية بشكل تسمح معه لإدارة الوحدة الاقتصادية في القيام بمسؤولياتها في المحافظة على الأصول وحماية حقوق الغير وهو ما يعرف بالرقابة الداخلية والتي تمتد لتشمل جميع عمليات الوحدة الاقتصادية محاسبيةًً كانت أو إدارية.

5- التقارير الدورية (المحاسبية) : يعتبر النظام المحاسبي في البنك التجاري الوسيلة الوحيدة التي تمكن إدارة البنك أو المتعاملين معه من الخارج على الوقوف على مركزه المالي ومدى قدرته على الفاء بالتزاماته ووظائفه وذلك عن طريق ما يوفره من أدوات الرقابة والتحليل المالي والتي في مقدمتها التقارير المحاسبية التي تقدم للعديد من الأطراف الداخلية والخارجية لمساعدتها في تقييم الأداء واتخاذ العديد من القرارات، ويمكن التمييز بين نوعين من التقارير المحاسبية لأغراض الرقابة وتقييم الأداء في البنك التجاري وحسب هدف أو طبيعة الجهة المستفيدة منها إلى نوعين:

أ‌) تقارير داخلية: ويقصد بها التقارير التي يعدها قسم المحاسبة لأغراض الاستخدام الداخلي في البنك مثل: الموازنات التخطيطية، خطط النشاط المستقبلية، الحسابات الختامية، قائمة المركز المالي، التقارير الدورية حسب ما يحدده البنك، وقد تكون هذه التقارير عن كل أو جزء من النشاط الجاري في البنك.

ب‌) تقارير خارجية: وهي التقارير التي يعدها البنك التجاري لمقابلة احتياجات الأطراف الخارجية على اختلاف فئاتها إلى البيانات والمعلومات التي ترغب الإطلاع عليها ومن هذه البيانات ما يتم تقديمه إلزاما على البنك بموجب القوانين والأنظمة السائدة كالبيانات المقدمة إلى البنك المركزي أو وزارة المالية أو من المعلومات التي ترغب إدارة البنك إطلاع الغير عليها كالعملاء والمستثمرين ووسائل الإعلام.

6) أقسام البنوك التجارية :

تختلف الأقسام الداخلية للبنك باختلاف وتنوع الوظائف والخدمات التي يقدمها للعملاء فمنها ما هو مرتبط ارتباطاً مباشراً بالعملاء وهي الأقسام الفنية للبنك أما الأقسام الإدارية فهي التي تنظم عمليات الأقسام الفنية وتراقبها وتمسك حساباتها وتسجل إجماليات القيود المحاسبية للعمليات اليومية التي تحصل في الأقسام الفنية للبنك.

أولاً : الأقسام الإدارية : هي الأقسام التي تكون مسئولة عن تنظيم سير العمل في البنك، وتحدد مسؤولياتها التنظيمية وفقا للهيكل التنظيمي المحدد للبنك، وليس لهذه الأقسام عدد محدد يتحتم وجودها في كل بنك بل إن هذا مرتبط بحجم العمل في البنك وعدد الأقسام الفنية فيه وتتكون من:

1- الشؤون الإدارية

2- الشؤون القانونية

3- التحقيق والتفتيش

4- المحاسبة العامة

5- إدارة العلاقات الخارجية

9- الدراسات والأبحاث

10- العلاقات العامة

11- شؤون الموظفين

12- الحاسب الآلي

14- التسهيلات الائتمانية والسلف

15- المشتريات واللوازم والصيانة.

( على سبيل المثال لا الحصر)

ثانيا : الأقسام الفنية : وهي الأقسام التي يؤدي البنك من خلاله عمله ونشاطه اليومي للعملاء ومن أمثلتها:

2- قسم الحسابات الجارية

5- قسم الأوراق المالية

6- قسم الأوراق التجارية

7- قسم الاعتمادات المستندية

8- قسم خطابات الضمان

9- قسم الحوالات والعمليات الخارجية

10- قسم تأجير الخزائن

11- قسم صندوق التوفير

12- قسم الصرف الأجنبي

البنك هو مؤسسة لها تصريح من الجهات الحكومية فى الدولة لقبول الودائع ومنح القروض للشركات او الأفراد ودفع قيمة الشيكات و تقديم خدمات تحويل العملة وإدارة الثروات و تلعب البنوك دورا أساسيا في الاقتصاديات الحديثة، حيث كلما زاد حجم التعامل مع البنوك كنسبة من الإقتصاد كلما دل ذلك علي تقدم الأسواق المالية في هذه الدولة. وتتعدد أشكال البنوك من بنوك تجارية، البنوك المتخصصة، بنوك الاستثمار، بنوك الظل و البنوك الإسلامية

وردت عدة تعريفات للبنك منها: الكلاسيكية، ومنها الحديثة، فمن وجهة نظر الكلاسيكية يمكن القول أن البنك هو:” مؤسسة تعمل كوسيط مالي بين مجموعتين رئيسيتين من العملاء. المجموعة الأولى لديها فائض من الأموال وتحتاج إلى الحفاظ عليه وتنميه، والمجموعة الثانية هي مجموعة من العملاء تحتاج إلى أموال لأغراض أهمها: الاستثمار أو التشغيل أو كلاهما”.

كما قد ينظر إلى البنك على اعتبار أنه ” تلك المنظمة التي تتبادل المنافع المالية مع مجموعات من العملاء بما لا يتعارض مع مصلحة المجتمع وبما يتماشى مع التغير المستمر في البيئة المصرفية”.

أمام الزاوية الحديثة يمكن النظر إلى البنك على أنه:” مجموعة من الوسطاء الماليين الذين يقومون بقبول ودائع تدفع عند الطلب، أو لآجال محددة وتزاول عمليات التمويل الداخلي والخارجي وخدمته بما يحقق أهداف خطة التنمية وسياسة الدولة ودعم الاقتصاد القومي، وتباشر عمليات تنمية الادخار والاستثمار المالي في الداخل والخارج بما في ذلك المساهمة في إنشاء المشروعات، وما يتطلب من عمليات مصرفية وتجارية ومالية وفقا للأوضاع التي يقررها البنك.(1)

المطلب الثاني : وظائف البنوك

1 – قبول الودائع وتنمية الادخار(1):

تقوم البنوك التجارية بصفة معتادة بقبول ودائع الأفراد والهيئات التي تدفع عند الطلب أو بناء على إخطار سابق أو بعد انتهاء أجل محدد.

ولا تقتصر وظيفة البنك التجاري على مجرد قبول الودائع يقدمها الأفراد والهيئات، بل تتعدى هذه الوظيفة السلبية لتصبح وظيفة إيجابية تتمثل في جذب هذه الودائع عن طريق تنمية الوعي الإدخاري، وحث الأفراد والهيئات على الإدخار(2).

ويمكن تقسيم أنواع الإيداعات التي يقدمها المودعون لدى البنوك التجارية إلى أربعة أقسام رئيسية هي :

أ- حسابات جارية (دائن):

الحسابات الجارية لدى البنوك التجارية هي الحسابات التي تتضمن معاملات متبادلة بين البنوك وطرف آخر وقد يتمثل الطرف الآخر في شخص أو أشخاص طبيعيين (أفراد) أو في أشخاص اعتباريين (شركات وهيئات وبنوك أخرى) وقد تكون أرصدة بعض الحسابات الجارية لدى البنوك التجارية أرصدة تتمثل في المبالغ المستحقة للطرف الآخر بمجرد طلبها، أو قد تكون أرصدة بعض هذه الحسابات مدينة وتتمثل في المبالغ المستحقة للبنك التجاري على الطرف الآخر (نقدية لدى المراسلين وفروع البنوك الأخرى).

وتعتبر الحسابات الجارية الدائنة لدى البنوك التجارية بمثابة مصدر من مصادر الأموال الهامة لدى هذه البنوك، ولذلك تسعى البنوك التجارية إلى جذب قدر كبير من إيداعات الأفراد والهيئات في صورة حسابات جارية دائنة، لذا نجد أنها تقوم بدراسة الدوافع السلوكية للعملاء التي تجعلهم يفضلون التعامل مع بنك تجاري معين دون بنك آخر.

وبدراسة الدوافع السلوكية للعملاء يمكن القول أن العميل يفضل التعامل مع بنك تجاري معين دون سواه لسبب أو أكثر من الأسباب التالية:

1. قرب البنك من محل إقامة العميل أو محل همل العميل.

2. نوع الخدمات المصرفية التي يقدمها البنك لعملائه.

3. سهولة وسرعة الحصول على الخدمات المصرفية، وعدم تعقيد الإجراءات الخاصة بالحصول على هذه الخدمات المصرفية.

لذلك تقوم البنوك التجارية بزيادة عدد فروعها لتكون قريبة من محلات إقامة وعمل عدد كبير من العملاء، كما تتنافس البنوك التجارية في تعدد وتنوع الخدمات المصرفية التي تقدم للعملاء، مع تبسيط إجراءات الحصول على هذه الخدمات وسرعة تلبية رغبة هؤلاء العملاء.

ب- حسابات صندوق التوفير:

تلجأ البنوك التجارية إلى تشجيع العملاء (محدودي الدخل عادة) على الادخار عن طريق فتح حسابات توفير لهؤلاء العملاء تمنحهم بعض المميزات مثل دفع نسبة فائدة سنوية محددة عن المبالغ التي يحتفظ بها العملاء في حسابات صندوق التوفير وتحدد قيمة الفائدة التي يحصل عليها العميل بقيمة المبالغ التي يحتفظ بها، والمدة التي يحتفظ خلالها بهذه المبالغ، ومعدل الفائدة السنوية الذي يتعهد البنك بدفعه للعملاء على إيداعاتهم.

وإلى جانب معدل الفائدة المحدد، فإن البنوك التجارية تعمل على جذب عدد أكبر من عملاء صندوق التوفير، وذلك عن طريق تقديم بعض المزايا الأخرى مثل تقديم بعض الجوائز النقدية أو العينية (سكن أو سيارة) للفائزين في عمليات السحب الدوري الذي يجريه البنك التجاري بين أرقام حسابات صندوق التوفير خلال فترات دورية معينة ويعلن عنها البنك.

ج- حسابات ودائع (بإخطار):

تعمل البنوك التجارية على جذب المدخرات على اختلاف أنواعها فتقوم بتنويع حسابات الودائع للأفراد والهيئات بحيث يمكن للعملاء اختيار النوع المناسب لهم من حسابات الودائع. فمن العملاء من يجد نفسه في غير حاجة لمبلغ معين من المال لمدة غير معلومة على وجه التحديد، ويرغب في استثمار هذه المبالغ طول فترة عدم حاجته إليها. بحيث يكون من حقه سحب هذه الأموال عند الحاجة لها، فيقوم البنك بتشجيع هؤلاء العملاء على إيداع أموالهم في حسابات ودائع بإخطار سابق ويقوم البنك بدفع فوائد المودعين عن المبالغ المودعة في هذه الحسابات ولكي يتمكن البنك التجاري من دفع فوائد بنسب مرتفعة فإنه يعمل على استثمار هذه الأموال بما يعود عليه بأرباح مرتفعة تزيد عن قيمة الفوائد التي يدفعها العملاء.

د- حسابات ودائع (لأجل):

قد يجد بعض العملاء أنهم في غير حاجة إلى مبالغ معينة لمدة محدودة ومعلومة فيلجأون إلى إيداع هذه المبالغ في حسابات ودائع لأجل محدد لا يحق لهم سحبها إلا بعد انقضاء الأجل المحدد. فتقوم البنوك بتلقي هذه الودائع واستثمارها في أنواع الاستثمار الملائم لهذا الأجل المحدد، وتزداد قدرة البنك على توجيه هذه الإيداعات و الاستثمار ذات معدلات الأرباح المرتفعة بزيادة الأجل الذي تتمكن من استثمار هذه الإيداعات خلاله. فكلما زاد أجل الوديعة كلما تمكن البنك التجاري من تحقيق معدلات أرباح مرتفعة، وكلما أمكن للبنك بالتالي من دفع معدلات فوائد مرتفعة لمودعي هذه الودائع.

2- مزاولة عملية التمويل الداخلي والخارجي بما يحقق أهداف خطة التنمية:

تعمل البنوك التجارية على تنمية الادخار وقبول الودائع –قصيرة الأجل- لكي تستخدم هذه الودائع في عمليات التمويل الداخلي والخارجي بما يحقق أهداف خطة التنمية.

ومن أهم أنواع الاستثمارات التي تلجأ إليها البنوك التجارية لتمويل المشروعات وخدمة الاقتصاد و تنميته، ما يلي:

1. منح (تقديم) التسهيلات الائتمانية –قصيرة الأجل-. فتقوم البنوك التجارية بتقديم القروض والسلفيات للعملاء لتمويل عمليات الإنتاج والتسويق الداخلي والخارجي وتطالب البنوك التجارية العملاء في معظم الأحوال بتقديم الضمانات الكافية للبنك حتى يتجنب مخاطر عدم وفاء العملاء بالتزامها أو تحد من هذه المخاطر.

2. المساهمات في إنشاء مشروعات جديدة أو تدعيم المركز المالي لمشروعات قائمة عن طريق الاكتتاب في رؤوس أموال هذه المشروعات فتلجأ للاشتراك في أحد المشروعات عن طريق تقديم قروض طويلة الأجل، وذلك لدعم الاقتصاد القومي والمساعدة في تحقيق أهداف خطة التنمية.

3. الاستثمارات –قصيرة الأجل- في شراء الأسهم والسندات من الدرجة الأولى مثل السندات الحكومية وأسهم وسندات الشركات التي يتأكد للبنك سلامة مركزها المالي. وكثيرا ما يلجأ البنك التجاري إلى تكوين محفظة أوراق مالية تحتوي على تشكيلة من الأوراق المالية التي يسهل تحويلها إلى نقدية دون التعرض للخسائر وهذا يتمشى مع عاملي السيولة والأمان.

هذا . .ويلاحظ أنه عند اختيار البنك لطريقة استثمار أموال المودعين فإنه لابد أن يوازن بين ثلاثة عوامل رئيسية يجب أخذها في الاعتبار عند إقرار سياسة الاستثمار.

هذه العوامل الثلاثة هي:

يسعى البنك التجاري إلى توجيه الاستثمار إلى المصادر التي تحقق أقصى ربح ممكن بحيث يتمكن من سداد الفوائد المستحقة للمودعين ومقابلة الالتزامات الأخرى، ويحقق معدلات أرباح مناسبة تكفي لتكوين الاحتياطات اللازمة لتدعيم المركز المالي للبنك، ولتوزيع أرباح مناسبة لأصحاب رأسمال البنك.

ب- الأمان (الضمان):

من المعروف أن معدلات الأرباح تكون أكثر ارتفاعا عندما تزيد درجة المخاطر التي يتعرض لها المستثمرون. ولما كانت البنوك التجارية تعتمد إلى حد كبير على أموال المودعين في عملية تمويل المشروعات، فإن البنوك التجارية لابد وأن توازن بين الربحية ودرجة المخاطر التي تتعرض لها نتيجة عملية التمويل.

تعتمد البنوك التجارية اعتمادا كبيرا على مصادر الأموال –قصيرة الأجل- التي يقدمها المودعون، كما أن جزءا كبيرا من هذه الإيداعات يكون من حق المودعين سحبها عند الطلب، أو بعد فترة قد تكون قصيرة من تاريخ إخطار البنك برغبة المودعين في سحب هذه الأموال. معنى ذلك أن البنك التجاري قد يتعرض إلى مواجهة طلبات سحب كبيرة في وقت واحد مما يحتم على البنوك التجارية أن تحتفظ بمعدل للسيولة يتناسب مع إجمالي التزامات الديون –قصيرة الأجل-. ولا يقصد بالاحتفاظ بمعدل سيولة معين أن يحتفظ البنك بأمواله في صورة مبالغ نقدية سائلة حيث أنه إذا فعل ذلك فإنه لن يتمكن من تحقيق أرباح وإنما يقصد بالسيولة في هذا المجال القدرة على تحويل بنود الاستثمار إلى نقدية سائلة بسرعة ودون التعرض إلى خسائر.

3- تقديم الخدمات المصرفية:

حيث تتنافس البنوك التجارية في تنويع الخدمات المصرفية التي تقدمها لعملائها، وفي تبسيط إجراءات حصول العملاء على هذه الخدمات.

ومن أهم الخدمات المصرفية التي تقدمها البنوك التجارية للعملاء :

1. تحصيل وخصم الأوراق التجارية مقابل الحصول على عمولات وأجور وتقديم التسهيلات الائتمانية للعملاء بضمان الأوراق التجارية.

2. تقديم بعض الخدمات الخاصة بالأوراق المالية للعملاء حيث تقوم البنوك التجارية بأعمال شراء وبيع الأوراق المالية نيابة عن العملاء كما تقوم بتحصيل ودفع كوبونات الأوراق المالية نيابة عنهم أيضا. هذا فضلا عن قيام البنوك أيضا بأعمال إصدار الأوراق المالية نيابة عن الشركات وحفظ الأوراق المالية للعملاء ومنح التسهيلات الائتمانية بضمان الأوراق المالية.

3. فضلا عن ذلك تقوم البنوك بتقديم العديد من الخدمات المصرفية الأخرى مثل إصدار خطابات الضمان للعملاء، والقيام بأعمال الإعتمادات المستندية نيابة عنهم في حالة الاستيراد والتصدير، وشراء وبيع العملات الأجنبية وتأجير الخزائن.

المطلب الثالث: أنواع البنوك

تختلف الدول من حيث نظمها الاقتصادية، وتبعا لذلك تختلف النظم المصرفية من دولة لأخرى، ويتكون الجهاز المصرفي في أي دولة من الدول من عدد البنوك وتختلف أنواعها تبعا لتخصصاتها.

وأهم أنواع هذه البنوك :

1- البنك المركزي :

له دور هام فهو : يقوم بالإشراف على السياسة الائتمانية في الدولة، ويصدر أوراق البنكنوت، ويحدد حجم المعروض منها، ويراقب أعمال البنوك التجارية ويقوم بأعمال المستشار النقدي للدولة، ويحتفظ بحساباتها ويسهل جميع عملياتها المصرفية.

2- بنوك الاستثمار :

تقوم بتوظيف أموالها في المشروعات التجارية والصناعية لأجل طويل، والاشتراك في إنشاء شركات، وأقراضها لمدة طويلة، وقد أنشئ في مصر في الآونة الأخيرة منذ عام 1974 عدد كبير منها وتتماثل هذه البنوك التجارية في قبولها للودائع والذي يمثل جزءا رئيسيا لنشاطها.

3- البنوك الإسلامية :

تقوم بقبول الودائع تحت الطلب والودائع لأجل مثل البنوك التجارية إلا أنها تختلف عن البنوك التجارية في طريقة توظيف الأموال، حيث أن البنوك التجارية تعتبر الفائدة أساس التعامل، في حين أن البنوك الإسلامية تعتمد على المضاربة الإسلامية (المشاركة) في توظيف أموالها ويعتبر هذا البنك من البنوك التجارية بالنظر إلى الطبيعة الغالبة للنشاط الذي يزاوله.

4- البنوك المتخصصة “غير التجارية ” :

تعتمد هذه البنوك على مصادرها الداخلية في القيام بوظائفها حيث تعمد في تمويل أنشطتها التي تتخصص فيها على مواردها الذاتية ولا تمثل الودائع بالنسبة لها دورا ملحوظا كما أن تجميع الودائع لا يمثل واحدا من أغراضها بل يجب ملاحظة ما يلي بالنسبة للبنوك المتخصصة :

أ‌- يتمثل النشاط الرئيسي للبنوك المتخصصة في القيام بعمليات الائتمان طويل الأجل لخدمة نوع محدد من النشاط الاقتصادي.

ب‌- لا تعتمد البنوك المتخصصة على قبول الودائع تحت الطلب، وكأحد الأنشطة الرئيسية لها.

ت‌- تعتمد البنوك المتخصصة في تمويل أنشطتها على مواردها الذاتية ومصادرها الداخلية التي تتمثل في رأس المال والاحتياطات والقروض طويلة الأجل المتمثلة في السندات التي تصدرها.

هذا ويمكن تقسيم البنوك المتخصصة من حيث عمليات التمويل التي تقوم بها إلى الأنواع التالية :

أ- البنوك الصناعية :

تقوم بتقديم السلف والقروض ومساعدة الصناع للقيام بأعمالهم على أتم وجه ورفع مستوى الصناعة والمساهمة في إنشاء شركات صناعية ومثل ذلك البنك الصناعي.

ب- البنوك الزراعية :

تقوم هذه البنوك بمنح سلف للمزارعين لمدة قصيرة بضمان المحاصيل للقيام بأعمال الزراعة، وقد قامت هذه البنوك لحماية صغار المزارعين من استغلال المرابين ومثل ذلك بنك التسليف الزراعي والتعاوني.

ج- البنوك العقارية :

توظف أموالها في منح قروض ذات آجال مقابل رهن عقاري بضمان أراض زراعية وذلك لاستصلاح الأراضي أو بناء عقارات، وفي أغلب الأحوال توضع هذه البنوك تحت إشراف الدولة للمحافظة على الثورة القومية ومثل ذلك البنك العقاري المصري التعميم أفضل.

تقوم بإقراض المشتركين في رأس مالها مالها بفوائد متعادلة.

6- البنوك التجارية :

تقوم بقبول الودائع وتوظيف النقود بأنواعها لمدة قصيرة لا تزيد في الغالب عن السنة ومن أهم أعمالها : خصم الأوراق التجارية، والتسليف بضمان أوراق مالية أو بضائع وفتح الاعتمادات.

أنواع البنوك التجارية :

تنقسم البنوك التجارية إلى أنواع متعددة طبقا للزاوية التي يتم من خلالها النظر إلى البنوك وذلك على النحو التالي:

أ- من حيث نشاطها ومدى تغطيتها للمناطق الجغرافية :

1- البنوك التجارية العامة :

ويقصد بها تلك البنوك التي يقع مركزها الرئيسي في العاصمة أو في إحدى المدن الكبرى. وتباشر نشاطها من خلال فروع أو مكاتب على مستوى الدولة أو خارجها. وتقوم هذه البنوك بكافة الأعمال التقليدية للبنوك التجارية، و تمنح الائتمان –قصير ومتوسط الأجل-، كذلك فهي تباشر كافة مجالات الصرف الأجنبي وتمويل التجارة الخارجية.

2- البنوك التجارية المحلية :

ويقصد بها تلك البنوك التي يقتصر نشاطها على منطقة جغرافية محدودة نسبية مثل محافظة معينة أو مدينة أو ولاية أو إقليم محدد.

ويقع المركز الرئيسي للبنك والفروع في هذه المنطقة المحددة. و تتميز هذه البنوك بصغر الحجم، كذلك فهي ترتبط بالبيئة المحيطة بها وينعكس ذلك على مجموعة الخدمات المصرفية التي تقوم بتقديمها.

ب- من حيث حجم النشاط :

ويقصد بها تلك البنوك التي تتعامل مع كبار العملاء و المنشآت الكبرى.

وهي عكس النوع السابق حيث تتعامل مع صغار العملاء، والمنشآت الصغرى لكنها تسعى لاجتذاب أكبر عدد منهم. وتتميز هذه البنوك بما تتميز به متاجر التجزئة، فهي منتشرة جغرافيا، وتتعامل بأصغر الوحدات المالية قيمة من خلال خلق المنافع الزمنية والمكانية، ومنفعة التملك، والتعامل للأفراد، وبذلك فإن التجزئة تسعى إلى توزيع خدمات البنك من خلال المستهلك النهائي.

ج- من حيث عدد الفروع :

1- البنوك ذات الفروع :

وهي بنوك تتخذ في الغالب شكل شركات المساهمة كشكل قانوني لها فروع متعددة تغطي أغلب أنحاء الدولة ولاسيما الأماكن الهامة، وتتبع اللامركزية في تسيير أمورها حيث يترك للفرع تدبير شؤونه، فلا يرجع للمركز الرئيسي للبنك إلا فيما يتعلق بالأمور الهامة التي ينص عليها في لائحة البنك، وبطبيعة الأمور فإن المركز الرئيسي يضع السياسة العامة التي تهتدي بها الفروع.

ويتميز هذا النوع من البنوك بأنه يعمل على النطاق الأهلي، ويخضع للقوانين العامة للدولة وليس لقوانين المحافظات التي يقع الفرع في نطاقها الجغرافي.

وتميل هذه البنوك إلى التعامل في القروض قصيرة الأجل (سنة فأقل) وذلك لتمويل رأس المال العامل لضمان سرعة استرداد القرض. وإن كانت تتعامل أيضا في القروض متوسطة الأجل وكذلك طويلة الأجل ولكن بدرجة محدودة.

وهي عبارة عن سلسلة من البنوك نشأت نتيجة لنمو حجم البنوك التجارية، وزيادة حجم نشاطها واتساع نطاق أعمالها وتتكون السلسلة من عدة فروع منفصلة عن بعضها إداريا، ولكن يشرف عليها مركز رئيسي واحد يقوم برسم السياسات العامة التي تلتزم مختلف وحدات السلسلة بها، كذلك فهو ينسق بين الوحدات وبعضها، ولا يوجد هذا النوع من البنوك التجارية إلا في الولايات المتحدة الأمريكية.

3- بنوك المجموعات :

وهي تأخذ شكل شركة قابضة تدير مجموعة من الشركات التابعة التي تعمل في النشاط المصرفي، حيث تقوم الشركة القابضة بالإشراف على الشركات التابعة وتضع لها السياسات العامة بينما تترك لها تنفيذ هذه السياسات بشكل لا مركزي. وتأخذ هذه البنوك طابعا احتكاريا، ولقد انتشرت هذه البنوك في أوربا الغربية والولايات المتحدة الأمريكية.

4- البنوك الفردية :

تقوم هذه البنوك على ما يتمتع أصحابها من ثقة، وبطبيعة الحال فإنها منشأة فردية تكون محدودة رأس المال، ولذلك فهي سوف تتعامل في المجالات –قصيرة الأجل- ثم توظيف الأموال في الأوراق المالية والأوراق التجارية المخصومة، وغير ذلك من الأصول عالية السيولة والتي يمكن تحويلها إلى نقود بسرعة وبدون خسائر، ومن أمثلتها مؤسسة الراجحي المصرفية بالمملكة العربية السعودية، فهي عبارة عن بنك فردي.

5- البنوك المحلية :

وهي بنوك تغطي منطقة جغرافية محددة كمدينة أو محافظة أو ولاية وتخضع هذه البنوك للقوانين الخاصة بالمنطقة التي تعمل بها، كذلك فهي تتفاعل مع البيئة التي توجد بها وتعمل على تقديم الخدمات المصرفية التي تناسبها.

تصنيف وسطاء الفوركس 2020:
  • FinMaxFX
    FinMaxFX

    أفضل وسيط فوركس لعام 2020!
    الخيار الأمثل للمبتدئين!
    تدريب مجاني!
    حساب تجريبي مجاني!
    مكافأة على التسجيل!

التداول العربي
Leave a Reply

;-) :| :x :twisted: :smile: :shock: :sad: :roll: :razz: :oops: :o :mrgreen: :lol: :idea: :grin: :evil: :cry: :cool: :arrow: :???: :?: :!: